善用多类资产盘活定投理财(一)

详细内容

　　定投作为一种投资手段最早被熟悉的领域是基金定投。如果狭义的解释就是：银行定期从你指定的银行卡(折)中把约定好数量的钱取走，然后购买指定的金融产品。

　　这几年随着我国经济的高速发展，个人投资渠道被迅速地扩展，股票、基金、黄金、外汇、收藏品、房产投资都被列入了资产配置目标领域。定投理财师给投资者提出一个全新的定投理念：定投这一简单的投资方式其实可以被灵活地运用于不同的年龄阶层，不同的投资领域和不同的投资理念之中，为我们的理财服务。

　　定投理财之持久战

　　――基金、股票类

　　王先生从2008年1月开始每月将1000元定投于某知名基金公司的混合型基金，截至2009年7月总投入成本1.9万，而实际市值2.4万，其收益率达到了26%。而同样在2008年1月开始每月2000元坚持逢低购买某优质银行股的邹小姐，在截至2009年7月时，总投入成本3.8万元，实际股票市值却下跌了近3成。

　　理财师分析：股市的行情决定了基金或者单个股票的涨跌大方向。股票市场总是有涨有跌起伏不定的，不论是普通投资者还是专家都很难做到逢低买入和逢高卖出。但通过定投的方式可以摊薄投资成本，最终规避直接参与股票市场的风险。基金、股票类的定投，只要每月坚持定量买入，不要在意股市短期内的涨跌波动，并且长期持有，一般就能分享经济发展带来的收益。近期股市在3000点左右徘徊震荡，正是中长线配置的良机，建议投资者可以适当加大定投的比例至高点的1.3-1.5倍。同时，此类定投可以强制投资者养成积少成多的良好理财习惯。

　　定投理财之游击战

　　――外汇、黄金类

　　刘小姐非常信任黄金的保值功能，希望在自己的养老和子女培育计划中能将黄金的定期投资放入其中。而对于在外资企业工作的她来说，每月的美元收入也是一笔不小的流动资金。加上她对银行开展的美元纸黄金业务也非常感兴趣，因此就萌生了投资的念头。

　　理财师分析：由于外汇市场、黄金价格的波动较为剧烈，风险较大，对于投资者的专业知识和心理素质要求都较高，所以此类投资首先要确定一个止损点(比如5%)来锁定损失，一旦当损失达到5%时就应坚决地斩仓出货。操作方法上，也区别于前面的“持久战”，而应该采取“游击战”战术，有时候需要采取声东击西的方法，将投资品种在不同市场间适当转换。另外，建议刘小姐确定一个资金投资量，坚决抵制市场的诱惑，绝不随意增加资金投资量，减少风险的扩大。

　　而对于刘小姐手中的外币资产，针对目前利率水平较低的情况，理财师认为稳健的投资方法是可以将手中的外汇做一些不超过1年的中短期理财。因为许多货币在一段时间之后还是有一定的加息预期的。对刘小姐这样持有美元，又担心美元贬值的投资者来说，可以考虑把部分美元换成美元金。黄金和美元的关系一直都很密切，虽然近日黄金持续整理，但如果美国通过大量发行货币来弥补其财政赤字的方法，美元有可能进一步贬值，而用美元计价的商品都将进一步走高。